大者恒大，三安、晶電占中國LED晶片市場半壁江山

Trendforce：大者恒大，三安、晶電占中國LED晶片市場半壁江山

全球市場研究機構TrendForce旗下綠能事業處LEDinside最新《2014中國封裝產業市場報告》顯示，作為LED封裝的主要原材料， 2013年中國地區的LED晶片市場規模達到90億元人民幣，同比增長16%。在照明市場的推動下，LED晶片市場需求量得到進一步提升，市場規模繼續擴大。然而價格的持續下降，導致市場營收規模增速遠不及需求量的增速。部分晶片廠商增量不增收、增收不增利的業績表現也從側面反映了這個事實。

圖 1、2012-2013年中國LED晶片市場規模

資料來源：LEDinside

價格下降明顯，中國本土晶片營收市占率提升緩慢

中國地區的LED晶片市場供應商主要包括中國本土廠商、臺灣廠商以及國際廠商。中國本土晶片廠商主要包括三安光電、同方光電和華燦光電等；臺灣廠商主要包括晶元光電、璨圓光電和新世紀等；國際廠商主要為美國的普瑞光電。

2013年，照明器件中，中功率器件市場需求量最大。隨著大陸晶片廠商技術的不斷提升，中功率晶片整體性能水準與臺灣廠商的差距不斷縮小，越來越多的封裝廠商逐漸接受中國廠商晶片。從量上看，預計中國晶片的市場佔有率已經達到8成。

但是，市場上中國晶片廠商的價格依然與臺灣廠商的晶片價格仍有差距，且國產晶片價格降速高於臺灣晶片價格降速。因此從營收規模上看，2013中國本土廠商市場佔有率僅為68.4%，與去年相比稍有上升，總營收為62億人民幣，同比增長17%；臺灣廠商市場佔有率為28.4%，與去年相比略有下降，總營收為26億元人民幣，同比增長10%。

圖 2、各地區晶片廠商市占率情況

資料來源：LEDinside

產業集中度繼續提升，三安、晶電佔據半壁江山

LEDinside資料顯示，2013年三安和晶電合計佔據中國51%的晶片市場份額。僅看中國本土廠商，三安光電占大陸本土晶片廠商總營收的比重超過4成；僅看臺灣廠商，晶電占臺灣進口晶片總營收的比例接近8成。

LED晶片廠商目前盈利能力仍難以提升，很多中小廠商迫于資金壓力，客戶難以維繫，技術也難得到提升，部分廠商已經相繼退出晶片市場。而以三安為代表的大型廠商，目前正積極籌備擴產計畫。隨著產業的發展，中國LED晶片市場的集中度將會進一步提升。

LED晶片作為封裝的主要材料，扮演的角色也越來越重要。其他輔料，包括支架、螢光粉、膠水等，隨著新技術上的創新，如遠端螢光粉、EMC/PCT支架等，對LED封裝的技術發展也將產生較大影響。另外，從市場上可以看出，中國封裝輔料廠商崛起亦非常明顯，市占率提升速度非常快。

圖 3、2013年中國晶片市場三安、晶電市占率情況

資料來源：LEDinside